上海太和水IPO首發(fā)獲通過 今年科創(chuàng)板已過會143家企業(yè)

證監(jiān)會第十八屆發(fā)行審核委員會2020年第148次發(fā)審委會議于昨日召開，審核結果顯示，上海太和水環(huán)境科技發(fā)展股份有限公司(以下簡稱“太和水”)首發(fā)獲通過。這是今年過會的第242家企業(yè)(未含科創(chuàng)板)。

截至目前，今年科創(chuàng)板已過會143家企業(yè)。加上科創(chuàng)板，這是今年過會的第385家企業(yè)。

太和水本次發(fā)行的保薦機構為中原證券股份有限公司，保薦代表人為廖志旭、郭鑫。這是中原證券今年保薦成功的第2單IPO項目。此前，9月22日，中原證券保薦的河南百川暢銀環(huán)保能源股份有限公司過會。

太和水主要采用生物-生態(tài)方式對富營養(yǎng)化水體進行水環(huán)境生態(tài)修復與構建，以塑造、完善標的水體“生命”特征(體現(xiàn)為多樣性的生物群體、豐富的氧氣供給、活性的水質等)，形成生態(tài)平衡，實現(xiàn)富營養(yǎng)化水體自我凈化，恢復水體清澈，達到水體資源可持續(xù)利用的目標。公司業(yè)務主要包括水環(huán)境生態(tài)建設和水環(huán)境生態(tài)維護兩大類業(yè)務。

截至本招股說明書簽署日，何文輝直接持有公司1762.32萬股，占本次發(fā)行前總股本的30.09%;此外，何文輝還持有泓泉清曠18.56%的出資份額，泓泉清曠持有公司2.69%股權，從而間接持有公司股權。何文輝是公司的控股股東、實際控制人。

太和水本次擬在上交所主板發(fā)行新股數(shù)量不超過1953萬股，公司本次發(fā)行新股數(shù)量不低于本次發(fā)行后總股本的25%，公司股東不公開發(fā)售股份。太和水擬募集資金8.28億元，其中6.00億元用于補充工程施工業(yè)務營運資金項目，2.28億元用于總部運營中心及信息化建設項目。

發(fā)審委會議提出詢問的主要問題：

1、發(fā)行人運用食藻蟲進行水環(huán)境治理無國家標準和行業(yè)標準。請發(fā)行人代表：(1)說明食藻蟲技術路線的生物安全性，是否有造成生態(tài)破壞的風險;(2)結合國內外利用食藻蟲治理水環(huán)境的案例說明發(fā)行人食藻蟲技術對水環(huán)境治理的效果是否真實，披露是否準確;(3)說明食藻蟲治理水環(huán)境技術是否參加過權威機構的學術交流、是否在權威期刊發(fā)表專業(yè)論文;(4)說明食藻蟲是否存在動物傳染病、寄生蟲病等，對人體健康及其他動植物是否產生不利影響;(5)說明食藻蟲體內含有藻毒素相關實驗與測試的機構、依據(jù)、流程、方法及評估復核等具體情況，實驗與測試的數(shù)據(jù)和結果是否可靠。請保薦代表人說明核查依據(jù)、過程，并發(fā)表明確核查意見。

2、發(fā)行人根據(jù)完工百分比法確認收入，請發(fā)行人代表說明：(1)按成本法確認的收入與按工作量法測算的收入是否存在重大差異，以及按照工作量法測算收入時，具體工作量的確認過程及相關依據(jù);(2)發(fā)行人自2018年以來集成類項目大幅增長的原因及合理性;(3)存貨中包括建造合同形成的已完工未結算資產23,672萬元是否存在長期掛賬的情況，以及是否存在減值風險。請保薦代表人說明核查依據(jù)、過程，并發(fā)表明確核查意見。

3、發(fā)行人報告期內采購成本中業(yè)務分包占比超過50%;報告期業(yè)務分包商變動較大。請發(fā)行人代表說明：(1)報吿期業(yè)務分包金額與營業(yè)收入增長不匹配的原因及合理性，業(yè)務分包金額占比大幅提升的原因及合理性;(2)各期業(yè)務分包供應商的新增和退出情況，主要服務供應商是否專門或主要為發(fā)行人服務，發(fā)行人部分分包商跨區(qū)域經(jīng)營的合理性;(3)業(yè)務分包商為發(fā)行人提供服務的定價是否公允，與市場可比價格、分包商向其他客戶提供同類服務的價格是否一致，發(fā)行人就同類業(yè)務向各分包商的采購價格是否一致。請保薦代表人說明核查依據(jù)、過程，并發(fā)表明確核查意見。

4、報告期發(fā)行人毛利率遠高于同行業(yè)可比公司。請發(fā)行人代表說明：(1)同類項目之間的毛利率差異的原因及合理性;(2)發(fā)行人毛利率遠高于同行業(yè)可比公司的原因及合理性。請保薦代表人說明核查依據(jù)、過程，并發(fā)表明確核查意見。

5、發(fā)行人實際控制人何文輝1995年7月至今在上海海洋大學任教。請發(fā)行人代表：(1)結合實際控制人何文輝在上海海洋大學具體工作內容、發(fā)行人設立前其參與課題研究情況以及發(fā)行人各項專利完成所需物質條件、資金、時間等因素，說明其是否利用上海海洋大學資源進行研發(fā)從而導致知識產權權屬糾紛;(2)說明上海海洋大學是否就教職員工對外投資有限制性要求。請保薦代表人說明核查依據(jù)、過程，并發(fā)表明確核查意見。

今年IPO過會企業(yè)一覽：